Assemblea dei Soci ALIFOND del 7 maggio

È stato presentato il bilancio consuntivo del nostro Fondo Pensione

Nella relazione di bilancio si sono evidenziati alcuni fatti salienti:

• Una riduzione sensibile degli iscritti al 31/12/2013 fino a raggiungere i 49.820 iscritti (-1136 iscritti, ovvero -2.23% verso 2011 ) anche se in misura meno incisiva rispetto a quanto registrato nel 2011 verso l’anno precedente. Viene evidenziato  tale risultato negativo ma viene anche sottolineato che poter contare su un numero crescente di iscritti possa significare in futuro maggiori capitali da investire con maggiori profitti e minori costi per tutti Sono state deliberate attività di promozione del Fondo per invertire questa tendenza,.
• Risultati positivi per i 3 comparti, in particolare:
  Comparto Bilanciato (valore quota 2012:+8.38%): Si tratta del  comparto maggiormente indicato per quei lavoratori con un orizzonte temporale di medio periodo, che cercano rendimenti più elevati rispetto al comparto garantito.
  Nel primo trimestre del 2013 il valore della quota al 31 marzo 2013 è pari a+1.13% contro +1.61 % fatto registrare dal benchmark.La variazione della quota da inizio della valutazione al 31 marzo 2013 risulta pari a +32.18% mentre nello stesso periodo il TFR lasciato in Azienda è variato di +27.82%.
  Comparto Garantito (valore quota 2012 : +2.64%):E’ il comparto che prevede la garanzia di restituzione del capitale versato (e non il suo rendimento) . E rivolto in particolare agli aderenti vicini al pensionamento e con scarsa propensione al rischio. Il valore della quota  si è apprezzato del  + 2.64%  con un valore del portafoglio molto vicino al benchmark di riferimento. Il valore della quota al 31 marzo 2013 è pari a+0.15%.
  La variazione della quota da inizio della valutazione al 31 marzo 2013 risulta pari a +18.16% mentre nello stesso periodo il TFR lasciato in Azienda è variato di +16.71.
  Comparto Dinamico (valore quota 2012:+14.18%):E’ il comparto maggiormente indicato per quei lavoratori giovani  con un orizzonte temporale di lungo periodo, che cercano rendimenti più elevati rispetto al comparto garantito. Il valore della quota  si è apprezzato del  + 14.18%  con un valore del portafoglio superiore al benchmark di riferimento. Il valore della quota al 31 marzo 2013 è pari a+3.01% contro il +2.68 realizzato dal benchmark di riferimento.La variazione della quota da inizio della valutazione al 31 marzo 2013 risulta pari a +21.59% mentre nello stesso periodo il TFR lasciato in Azienda è variato di +10.07%.
  Tali indicatori di redditività non tengono però in considerazione i benefici derivanti dal contributo a carico del datore di lavoro e delle agevolazioni fiscali legate alla deducibilità direttamente in busta paga del contributo versato a carico del lavoratore e  alla minor incidenza della tassazione sulle prestazioni.
• Ristrutturazione dei comparti bilanciato e dinamico A seguito delle scadenze dei mandati ai gestori dei comparti Bilanciato e Dinamico, e a causa dei risultati degli ultimi tempi non sempre in linea con le attese, il Consiglio di Amministrazione ha deciso di modificare l’impostazione dei comparti, in modo da rendere più flessibile la gestione del mandato  nei momenti di crisi (minimizzando le perdite) e nei momenti in cui si presentino opportunità da cogliere- Per il comparto l Bilanciato  il numero di Gestori è stato portato da  3 a 7, con mandati tra di loro comparabili. Inoltre sono stati ampliati i benchmark finanziari  a livello mondiale (fissando  nuovi benchmark finanziari di riferimento,) a causa della crisi recessiva che sta colpendo l’Europa, ed è stata introdotta una nuova tipologia di mandato definita Total Return. Tale tipologia ha come obiettivo di lungo periodo un rendimento annuo (pari al +4.36%), calcolato tenendo conto sia dei bisogni assistenziale sia del tasso di sostituzione al  momento del pensionamento. Il comparto Dinamico seguirà la gestione a benchmark finanziario, con i nuovi benchmark di riferimento, ed avrà un mandato maggiormente orientato a rendimenti più elevati e con una conseguente maggior propensione al rischio.    
• Viene confermata la quota associativa individuale pari a 24€ ed è utilizzata per la copertura parziale di tutte le spese di gestione del Fondo. Le spese amministrative ammontano a 1.235.305€ pari al 0.145% sul patrimonio